Управление дебиторской задолженностью

Финансы
2019-02-13 13:16:05

В современных условиях реализация продукции осуществляется с отсрочкой платежа, что формирует в балансе продавца дебиторскую задолженность. С одной стороны, менеджеры стремятся повысить уровень продаж, что, как следствие, увеличивает задолженность. С другой стороны, компании стремятся к сохранению эффективного уровня ликвидности и платёжеспособности.

Все это вызывает необходимость обеспечения баланса правильной структуры дебиторской задолженности из-за её влияния на деятельность компании. Таким образом, грамотная работа с задолженностью становится одной из важнейших задач финансового менеджмента.

Политика управления дебиторской задолженностью является частью общей политики компании по управлению оборотными активами. Эта статья баланса оказывает влияние на другие области деятельности компании. Важным моментом выступает соотношение дебиторской и кредиторской задолженностей. Нередко складывается ситуация, которая делает невыгодным снижение дебиторской задолженности без изменения кредиторской, что связано со снижением коэффициента покрытия, в результате чего компания приобретает признаки несостоятельности и становится уязвимой. В этой связи становится актуальной не только задача снижения  задолженности, но и её сбалансированность с кредиторской задолженностью.

Классификация дебиторской задолженности

Зарубежный опыт позволяет классифицировать дебиторскую задолженность по срокам её возникновения, что даёт возможность выявлять ненадёжных контрагентов, но не показывает качественного изменения сумм задолженности. Отечественная экономика характеризуется экспоненциальным ростом просроченной дебиторской задолженности. В числе первоочередных мер по контролю за уровнем задолженности компаний следует отметить обеспечение эффективности системы расчётов с контрагентами, мониторинг платёжеспособности покупателей и заказчиков, страхование безнадёжной задолженности или её рефинансирование.

Управление дебиторской задолженностью является составной частью общей системы управления оборотными активами коммерческой организации. Под управлением задолженностью понимается система принятия и реализации решений относительно величины дебиторской задолженности, приводящая к оптимизации денежных потоков предприятия при минимизации совокупных затрат по управлению дебиторской задолженностью за определенный период. Элементами этой системы являются факторы, определяющие величину дебиторской задолженности, цели, задачи, принципы, алгоритмы, методы и инструменты управления дебиторской задолженностью.

Ведущие аудиторские компании, в том числе представители Большой Четверки (PwC, Ernst and Young, KPMG, Deloitte), устраивают многочисленные тренинги для представителей крупнейших компаний с целью рассмотрения теоретических аспектов управления дебиторской задолженностью и подкрепления их примерами из деятельности своих клиентов.

Дебиторскую задолженность рассматривают согласно следующей классификации:
  • за товары, работы, услуги с не наступившим сроком погашения;
  • за товары, работы, услуги, непогашенная вовремя;
  • по полученным векселям;
  • по расчетам с бюджетом;
  • по расчетам с персоналом;
  • прочие виды.

Обычно доля дебиторской задолженности в оборотных средствах средней компании составляет не менее 20-30%. При этом в экономике наблюдается рост задолженности, в том числе, просроченной. Объём дебиторской задолженности в России и Беларуси в течение последних двадцати лет рос практически экспоненциально.

Для контроля над уровнем дебиторской задолженности важно знать факторы, которые на неё влияют.

Среди них следует выделить следующие основные пункты:
  • вид товаров;
  • ёмкость рынка;
  • степень насыщенности рынка данными товарами;
  • принятая в компании система расчётов;
  • платёжеспособность покупателей;
  • рисковая политика.

Причины возникновения

Возникновение значительной дебиторской задолженности происходит в тот момент, когда компания за отгруженные товары получает отсрочку в поступлении денежных средств, тем самым, фактически кредитует своих клиентов. Это является привлекательным условием для покупателей, но может привести к ситуации, когда у компании возникнет недостаток собственных денежных средств для осуществления своей операционной деятельности. К значительному росту неоправданной дебиторской задолженности ведут несоблюдение договорной и расчётной дисциплины и несвоевременное предъявление претензий по возникающим долгам.

По этой причине, во многих компаниях созданы специальные отделы, которые занимаются вопросами управления дебиторской задолженностью. Следует помнить, что эффективная работа с задолженностью строится на комплексном подходе. Менеджеры вводят различные превентивные меры, также они проводят своевременный контроль и анализ. Это помогает им оперативно принимать меры в случае необходимости.

Как устранить дебиторскую задолженность

Работа с дебиторской задолженностью начинается с правильного документооборота. Он включает в себя регулярный анализ дебиторской задолженности и условий поставки. В западной практике вопрос документооборота решён очень эффективно. К примеру, крупнейшие западные банки предоставляют онлайн-приложения, которые позволяют отслеживать платёжные документы и контролировать выплату задолженностей покупателей.

Одним из решений по управлению задолженностью является DebtPay – B2B веб-сервис, представляющий собой информационные услуги и аналитику для организации списания, рефинансирования и продажи долгов.

Субъекты хозяйствования используют DebtPay для внесения информации о своей дебиторской и/или кредиторской задолженностях, которая автоматически формируется в аналитическую информацию, которая предоставляет сведения о сформированных в базе данных последовательностях долговых обязательств разных предприятий, в результате чего можно снизить размер дебиторской задолженности компании.